Opsies: doen 'n beroep en sit 'n Opsie is 'n algemene vorm van 'n afgeleide. Dit is 'n kontrak, of 'n bepaling van 'n kontrak, wat gee 'n party (die opsiehouer) die reg, maar nie die verpligting om 'n bepaalde transaksie uit te voer met 'n ander party (die opsie uitreiker of opsie skrywer) volgens bepaalde terme. Opsies kan ingesluit word in baie soorte kontrakte. Byvoorbeeld, kan 'n korporasie 'n band met 'n opsie wat sal verseker dat die maatskappy om die bande terug in tien jaar te koop teen 'n vasgestelde prys te reik. Standalone opsies handel oor beurse of OTC. Hulle is gekoppel aan 'n verskeidenheid van onderliggende bates. Die meeste beursverhandelde opsies in voorraad het as hul onderliggende bate, maar OTC-verhandel opsies het 'n groot verskeidenheid van onderliggende bates (effekte. Geldeenhede, kommoditeite, swaps. Of mandjies van bates). Daar is twee hoof tipes opsies: oproepe en wan: 13 call opsies bied die houer die reg (maar nie die verpligting) om 'n onderliggende bate te koop teen 'n bepaalde prys (die trefprys), vir 'n sekere tydperk van die tyd. As die voorraad versuim om die trefprys ontmoet voor die vervaldatum, die opsie verval en nutteloos raak. Beleggers koop oproepe wanneer hulle dink die aandeelprys van die onderliggende sekuriteit sal styg of 'n oproep te verkoop as hulle dink dit sal val. Verkoop 'n opsie is ook bekend as 'n opsie skryf. 13 verkoopopsies gee die houer die reg om 'n onderliggende bate te verkoop teen 'n bepaalde prys (die trefprys). Die verkoper (of skrywer) van die verkoopopsie is verplig om die voorraad te koop by die trefprys. Verkoopopsies uitgeoefen kan word te eniger tyd voor die opsie verval. Beleggers koop wan as hulle dink die aandeelprys van die onderliggende aandeel sal val, of te verkoop een as hulle dink dit sal styg. Sit kopers - diegene wat hou 'n lang - Sit óf spekulatiewe kopers op soek na hefboom of versekering kopers wat hul lang posisies in 'n voorraad te beskerm vir die tydperk gedek deur die opsie. Sit verkopers hou 'n kort verwag die mark te opwaarts beweeg (of ten minste bly stabiel) 'n ergste scenario vir 'n put verkoper 'n afwaartse mark beurt. Die maksimum wins is beperk tot die put premie ontvang en is bereik wanneer die prys van die underlyer is op of bo die opsies trefprys by verstryking. Die maksimum verlies is onbeperk vir 'n onbedekte sit skrywer. 13 Om hierdie regte te verkry, moet die koper 'n opsie premie (prys) te betaal. Dit is die bedrag kontant die koper betaal die verkoper om die reg dat die opsie vir hulle is die toekenning te kry. Die premie betaal wanneer die kontrak is 'n inisiatief. 13 In Vlak 1, word die kandidaat verwag om te weet presies watter rol kort en lang posisies te neem, hoe prysbewegings raak daardie posisies en hoe om die waarde van die opsies vir beide kort en lang posisies gegee verskillende mark scenario te bereken. Byvoorbeeld: 13 Vraag: Watter van die volgende stellings oor die waarde van 'n koopopsie op verstryking ONWAAR 13 A. Die kort posisie in die koopopsie dieselfde kan lei tot 'n verlies indien die aandele prys die uitoefeningsprys oorskry. B. Die waarde van die lang posisie is gelyk aan nul of die aandele prys minus die uitoefeningsprys, ook al die hoogste is. C. Die waarde van die lang posisie is gelyk aan nul of die uitoefeningsprys minus die aandele prys, wat ook al die hoogste is. D. Die kort posisie in die koopopsie dieselfde het 'n nul waarde vir alle aandele pryse gelyk aan of minder as die uitoefeningsprys. 13 A. Die korrekte antwoord is C. Die waarde van 'n lang posisie word bereken as uitoefeningsprys minus aandele prys. Die maksimum verlies in 'n lang sit is beperk tot die prys van die premie (die koste van die aankoop van die verkoopopsie). Antwoord A is verkeerd omdat dit 'n aanwins beskryf. Antwoord D is verkeerd, want die waarde kan wees minder as nul (dit wil sê 'n onbedekte sit skrywer kan groot verliese ervaar).Put Opsie laai die speler. Afbreek van verkoopopsie 'n verkoopopsie raak meer waardevol as die prys van die onderliggende aandeel depresieer met betrekking tot die trefprys. Aan die ander kant, 'n verkoopopsie verloor sy waarde as die onderliggende aandeel verhoog en die tyd om te verval benaderings. Tyd Bederf Die waarde van 'n verkoopopsie afneem as gevolg van die tyd verval, omdat die waarskynlikheid van die voorraad val onder die gespesifiseerde staking prysverlagings. Wanneer 'n opsie verloor sy tydwaarde, is die intrinsieke waarde wat oorgebly het, wat gelykstaande is aan die verskil tussen die trefprys minus die aandele prys. Buite-die-geld en op-die-geld-opsies het 'n intrinsieke waarde van nul, want daar was geen voordeel van die opsie uitgeoefen sou wees. Beleggers kan kort die voorraad te verkoop teen die heersende markprys, eerder as om te oefen 'n out-of-the-geld opsie op 'n ongewenste trefprys, wat verliese sal produseer. Lang verkoopopsie Voorbeeld Byvoorbeeld, veronderstel 'n belegger besit een verkoopopsie op hipotetiese voorraad TAZR met 'n trefprys van 25 verval in 'n maand. Daarom, die belegger het die reg om 100 aandele van TAZR teen 'n prys van 25 verkoop totdat die vervaldatum volgende maand, wat gewoonlik die derde Vrydag van die maand. As aandele van TAZR val tot 15 en die belegger die opsie uitoefen, kan die belegger koop 100 aandele van TAZR vir 15 in die mark en verkoop die aandele aan die opsies skrywer vir 25 elk. Gevolglik sal die belegger maak 1000 (100 x (25-15)) op die verkoopopsie. Let daarop dat die maksimum bedrag van potensiële wins in hierdie voorbeeld ignoreer die premie betaal om die verkoopopsie verkry. Kort verkoopopsie Voorbeeld In teenstelling met 'n lang sit opsie, 'n kort verkoopopsie verplig 'n belegger te lewer neem, of die aankoop van aandele, van die onderliggende aandeel. Gestel 'n belegger is optimisties oor hipotetiese voorraad FAB, wat tans verhandel teen 42.50, en nie glo nie, sal dit onder 35 val oor die volgende twee weke. Die belegger kan 'n premie in te samel deur die skryf van 'n verkoopopsie op FAB met 'n trefprys van 35 vir 1.50. Daarom sal die belegger 'n totaal van 150 in te samel, of 1,50 100. As FAB bo 35 sluit, sal die belegger die ingesamel sedert die opsies uit die geld sou verval en waardeloos premie te hou. Aan die ander kant, as FAB sluit onder 35, die belegger moet 100 aandele van FAB te koop teen 35, as gevolg van die kontraktuele obligation. Put / Call verhouding Put / Call verhouding Inleiding Die Put / Call verhouding is 'n aanduiding dat sit volume relatief tot volume noem toon . Verkoopopsies gebruik word om te verskans teen mark swakheid of weddenskap op 'n afname. Call opsies gebruik word om te verskans teen sterkte mark of weddenskap op vooraf. Die Put / Call verhouding is meer as 1 toe sit volume oproep volume oorskry en minder as 1 wanneer oproep volume oorskry het volume. Tipies, is hierdie aanwyser gebruik word om marksentiment te meet. Sentiment geag oormatig lomp wanneer die Put / Call verhouding verhandel teen relatief hoë vlakke, en oormatig lomp wanneer teen relatief lae vlakke. Chartiste kan bewegende gemiddeldes en ander aanwysers om die data te stryk en lei seine van toepassing. Berekening Die berekening is reguit vorentoe en maklik. Opsies Effektebeurse Stockcharts bied vyf verskillende Put / Call verhoudings vir ontleding. Die Chicago Board Options Exchange (CBOE) is die grootste. Statistiek van die CBOE is ook die mees gevolg. Die CBOE aanwysers breek die opsies in drie groepe: aandele, indeks en totale. Die CBOE Equity Sit / Call verhouding (CPCE) fokus op opsies verhandel op individuele aandele. Die CBOE indeks Sit / Call verhouding (CPCI) fokus op opsies verhandel op die groot indekse, soos die Dow, Nasdaq, Russell 2000, is SampP 500 en SampP 100. Equity en indeks opsies gekombineer met die CBOE Totaal Sit / Call verhouding ( koste). Die PSE Sit / Call verhouding (PPC) verwys na die totale Put / Call verhouding vir opsies verhandel op die Stille Oseaan Aandelebeurs. Daar is egter die PSE deur die NYSE oorgeneem en alle bedrywighede is nou loop deur NYSE Arca Options. Die Philadelphia Put / Call verhouding (XPC) verwys na die totale Put / Call verhouding vir opsies verhandel op die PHLX. Selfs al is die PHLX oorgeneem deur die Nasdaq geneem, die Nasdaq webwerf toon steeds 'n afsonderlike notering vir die PHLX met meer as 2600-indeks, gelykheid en sektor-indeks opsies verhandel elke dag. Die Nasdaq verskaf ook statistiek met betrekking tot die saak op die PHLX. Interpretasie Soos met die meeste sentiment aanwysers. die Put / Call verhouding word gebruik as 'n Contra aanwyser om lomp en lomp uiterstes te meet. Contrarians draai lomp wanneer te veel handelaars is lomp. Contrarians draai lomp wanneer te veel handelaars is lomp. Handelaars koop wan om versekering teen 'n markdaling of as 'n directional weddenskap. Terwyl oproepe nie soseer gebruik vir versekeringsdoeleindes, word hulle gekoop as 'n directional weddenskap op stygende pryse. Sit volume toeneem wanneer die verwagtinge vir 'n afname toename. Aan die ander kant, bel volume toeneem wanneer die verwagtinge vir 'n voorskot toename. Sentiment bereik uiterstes wanneer die Put / Call verhouding beweeg relatief hoë of lae vlakke. Hierdie uiterstes is nie vaste en kan met verloop van tyd verander. 'N put / Call verhouding tot sy onderste ledemate sou oormatige optimisme te wys, want oproep volume aansienlik hoër as sit volume sou wees. In Contra terme, sou oormatige optimisme argumenteer vir versigtigheid en die moontlikheid van 'n aandelemark daal. 'N put / Call verhouding tot sy boonste ledemate sou oormatige bearishness wys omdat put volume aansienlik hoër as oproep volume sou wees. Oormatige bearishness sou argumenteer vir optimisme en die moontlikheid van 'n lomp ommekeer. Indeks, Equity of Totaal By die gebruik van die CBOE gebaseer aanwysers, moet rasionele agente kies tussen ekwiteit, indeks of totale opsie volume. In die algemeen, is die indeks opsies wat verband hou met professionele handelaars en aandele-opsies is wat verband hou met nie-professionele handelaars. Selfs al is professionele mense gebruik indeks opsies vir verskansing of directional verbintenis, stel skuur 'n beduidende gedeelte van die totale volume vir verskansingsdoeleindes. Die onderstaande grafiek toon die CBOE indeks Sit / Call verhouding (CPCI) met die 200-daagse bewegende gemiddelde. Let daarop dat hierdie verhouding is konsekwent bo 1 en die 200-dag SMA is by 1.41, wat 'n vooroordeel teenoor wan dui. Dit vooroordeel is omdat indeks opsies (wan) gebruik word om te verskans teen 'n markdaling. In teenstelling hiermee het die CBOE Equity Sit / Call verhouding (CPCE) bly grootliks onder 1, wat 'n duidelike vooroordeel teenoor oproep volume dui. Let daarop dat die 200-daagse bewegende gemiddelde is op 0,61, wat heelwat laer as 1. Nie-professionele handelaars is meer lomp georiënteerde en dit hou oproep volume relatief hoog. Die CBOE Totaal Sit / Call verhouding (koste) kombineer aandele en die indeks opsies om 'n ossillator wat bo skommel / hieronder 1. Die put vooroordeel in indeks opsies is geneutraliseer deur die oproep vooroordeel in ekwiteit opsies te skep. Die 200-daagse bewegende gemiddelde is steeds laer as 1 (0,91), wat 'n effense vooroordeel teenoor oproep volume oor die afgelope 200 dae dui. Maar die aanwyser het skommel bo en onder 1, wat 'n verskuiwing vooroordeel uit put volume toon om volume te bel. As aandele opsies weerspieël kleinhandel handelaar sentiment en die indeks opsies weerspieël professionele handelaar sentiment, dan is die kombinasie weerspieël mark sentiment. Dit beteken dat die CBOE Totaal Sit / Call verhouding kan gebruik word as 'n sentiment meter vir die breë mark. Hierdie artikel fokus op die CBOE Totaal Sit / Call verhouding. Nie omdat dit noodwendig beter nie, maar omdat dit 'n goeie totaal. Rasionele agente moet kyk na al drie die wisselende grade van optimisme en bearishness vergelyk. Spike Uiterstes Die CBOE Totaal Sit / Call verhouding kan gebruik word om piek uiterstes wat 'n mark omkeer kan voorbeduiden identifiseer. 'N piek uiterste vind plaas wanneer die aanwyser spikes bo of onder 'n sekere drempel. Die onderstaande grafiek toon die aanwyser met horisontale lyne by 1.20 (groen) en 0,70 (rooi). 'N piek bo 1.20 toon 'n oplewing in sit volume relatief tot volume noem, wat kan geïnterpreteer word as oormatige bearishness. As 'n Contra aanwyser, is oormatige bearishness beskou as lomp. Te veel handelaars is lomp. Die groen vertikale lyne wys die spykers en die groen pyle ooreenstem met die SampP 500. Spikes bo 1.20 geïdentifiseer verhandelbaar laagtepunte in laat Oktober en vroeg in Februarie. Uiterstes in Mei en Junie het gelei tot vlak bounces of plat handel voordat die mark laer voortgegaan. Die aanwyser dan puntig bo 1.20 na die September laag. Spykers onder 0,70 dui op 'n toename in oproep volume relatief tot volume sit. Oproepe word gekoop wanneer die deelnemers verwag dat die mark styg. Oormatige oproep volume seine oormatige optimisme dat 'n lomp aandelemark ommekeer kan kondig. Die rooi vertikale lyne te merk hierdie spykers en die rooi pyle wys die SampP 500 op die oomblik. Die sein Oktober het mooi uitgewerk, die sein Desember is te vroeg en die April sein het mooi uitgewerk. Glad die verhouding Omdat die CBOE Totaal Sit / Call verhouding produseer 'n taamlik woelig reeks, kan 'n kort bewegende gemiddelde toegepas word op die data glad en tendense te definieer. Die onderstaande grafiek toon die aanwyser as 'n 10-dag SMA (pienk). Die daaglikse waardes onsigbare om te fokus op die 10-dag SMA. Sien die SharpCharts artikel hieronder na maniere om 'n plot onsigbare maak. Daar is 'n paar wegneemetes uit hierdie grafiek. In die eerste plek sien dat die aanwyser is baie gladder met minder wisselvalligheid. Tweedens, kan die 10-dag SMA eintlik tendens in een rigting vir 'n paar weke. Derde, is die piek drempels laer stel as gevolg van minder wisselvalligheid. Vierde, die 10-dag SMA vertraag die aanwyser tot 'n vertraging in die seine te produseer. Die rooi en groen vertikale lyne merk die seine met die rooi en groen pyle nasien van die SampP 500 by sein tyd. N bullish sein vind plaas wanneer die aanwyser bokant die lomp uiterste (0,95) en die onderstaande terug beweeg. N lomp sein vind plaas wanneer die aanwyser beweeg onder die lomp uiterste (0,80) en terug hierbo. Omdat hierdie bewegende gemiddelde kan tendens vir lang periodes, is dit belangrik om te wag vir bevestiging met 'n skuif terug bo of onder die drumpel. Wag vir hierdie bevestiging sal 'n lang posisie voorkom wanneer die aanwyser bokant 0,95 verskuif in Mei. Let op hoe die aanwyser het op beweeg hoër en gebly op relatief hoë vlakke vir 'n lang tydperk van die tyd. Verskuiwing Reekse Afhangende van marktoestande, die reekse vir die CBOE Totaal Sit / Call verhouding sal oortyd te skuif. Die grafiek hieronder toon die 10-dag SMA (swart) en die 50-dag SMA (pienk). 'N Blou horisontale lyn is ingestel op 1.00. Let op hoe die bewegende gemiddeldes gewissel bo / onder een van April 2007 tot vroeg in 2009. Dit het saamgeval met 'n plat mark in die eerste helfte van 2007 en dan 'n uitgebreide agteruitgang. Die relatief hoë vlakke dui op 'n vooroordeel teenoor sit volume (nadeel beskerming of rigting verbintenis). As die mark omgekeer N Maart 2009 en begin hoër, die CBOE Totaal Sit / Call verhouding intrek in 'n laer reeks gesentreer rondom 0,85, wat 'n vooroordeel teenoor oproep volume toon. Die bewegende gemiddeldes het in hierdie reeks tot April 2010 en dan beide bo 1 geskiet weer. Gevolgtrekkings As Contra sentiment aanwyser, sal seine van Put / Call verhouding dikwels in stryd met die heersende tendens. Bel volume toeneem as 'n saamtrek vat, moes bring volume toeneem tydens 'n uitgebreide agteruitgang. Wanneer die Put / Call verhouding 'n uiterste bereik, dit dui daarop dat opsie spelers is óf oordrewe lomp of lomp. Hierdie Contra seine kan iewers haal tops en bottoms, maar soms sal hulle nog te vroeg of eenvoudig verkeerd wees. Aanwysers is nie perfek nie. Dit is belangrik om die uiterstes te identifiseer en te wag vir 'n uiterste te bereik. Die meeste van die tyd, sal die Put / Call verhouding wissel tussen hierdie uiterstes. Dit is ook belangrik om die Put / Call verhouding gebruik in samewerking met ander aanwysers, soos momentum ossillators of grafiek patrone vir seine bevestig. Wag vir 'n bietjie bevestiging kan dikwels filter slegte seine. Sit / Call verhouding op StockCharts Die Put / Call verhouding kan geplot 'n verskeidenheid van maniere gebruik te maak van die SharpCharts kartering instrument. Die aanwyser kan in die hoof venster geplaas word of bo / onder die hoof venster. Die voorbeeld hieronder toon die CBOE Totaal Sit / Call verhouding (koste) in die hoof venster (grys) met 'n 10-dag SMA vir glad (swart). Gebruikers kan ook kies onsigbare vir grafiek om die daaglikse waardes verberg. Dit sal die prys skaal uit te brei om in te pas met die reëlmatige weergawe (10 dae SMA). Horisontale lyne kan ook bygevoeg word as overlays. 'N ooreenstemmende indeks bewys kan word as 'n aanduiding van die Put / Call verhouding vergelyk met indeks bewegings. Hierdie grafiek instellings word getoon onder die grafiek. Klik op hierdie beelde vir 'n lewendige grafiek. Verdere Studie Larry McMillan is feitlik sinoniem met opsies. Dit Trader039s Hall of Fame ontvanger eerste deel sy persoonlike opsies strategieë en tegnieke in die oorspronklike McMillan op Options. Nou, in 'n hersiene en Tweede uitgawe, hierdie onontbeerlike gids tot die wêreld van opsies spreek 'n magdom van nuwe tegnieke en metodes wat nodig is vir voordeel konsekwent in today039s vinnige belegging arena. McMillan op Options Larry McMillanStock Options verduidelik in Plain Engels Meer artikels Stock opsiekontrakte toelaat houers die reg om te koop - vir call opsies - en verkoop - vir verkoopopsies - die onderliggende aandele teen gespesifiseerde staking pryse voor of op stel verval datums . Opsiehouers kan hul regte slegs aan die staking pryse uitoefen. Stock opsies gewoonlik verval op die derde Vrydag van elke kontrak maand. Opsies is waardeloos ná verstryking. Beleggers gebruik dikwels opsies soos versekeringspolisse teen verliese. Basics Die opsies ruil fasiliteer die skryf en aankoop van opsiekontrakte. Die premie is die mark prys van 'n opsiekontrak. Opsie skrywers of verkopers moet aandele te lewer as koopopsie houers hul regte te koop te oefen. Net so moet skrywers aandele te koop as sit opsiehouers hul regte te verkoop uit te oefen. 'N opsiehouer sal slegs 'n in-die-geld opsie uit te oefen. Dit beteken dat die staking prys is hoër - vir verkoopopsies - of laer - vir call opsies - as die markprys. Die waarde van elke kontrak is die premie vermenigvuldig met 100, wat is die gewone aantal onderliggende aandele. Gebruik Call en verkoopopsies verskans teen verliese in kort en lang posisies, onderskeidelik. Byvoorbeeld, as jy 'n voorraad gekoop teen 15, 'n put-opsie met 'n trefprys van 15 kon jou beskerm teen verliese, want dit sal toeneem in waarde as die aandeelprys val. Net so, as jy kort n voorraad verkoop teen 20, 'n koopopsie met 'n trefprys van 20 kon beskerm teen 'n skerp tydren omdat jy die oproep kan oefen en terug te koop die voorraad op 20. opsies kan jy spekuleer oor die rigting van die aandele mark. Jy sal te koop call opsies as jy 'n saamtrek verwag, verkoopopsies as jy 'n regstelling verwag. Die risiko is dat as die pryse beweeg in die teenoorgestelde rigting, kan jy jou hele belegging in die opsie homself verloor as jy een koop. En in sommige gevalle waarin jy 'n opsie te verkoop en het om dit te bedek met aandele wat wild teen jou aanhits, bied jou verlies potensiaal kan onbeperkte wees. Wins / Verlies Die wins of verlies op 'n voorraad opsie posisie is gelyk aan 100 vermenigvuldig met die verskil tussen die aandeelprys en die trefprys - vir 'n uitgeoefen opsie - of 100 vermenigvuldig met die verandering in die premie. Byvoorbeeld, kan 'n oproep opsies premie verhoog 50-60 sent indien die onderliggende aandele prys verhogings van 10 tot 11. Die gevolglike wins sal wees 10 sent vermenigvuldig met 100, of 10, per kontrak. As jy die opsie besit, sou jy 'n 20 persent opbrengs wil verdien - 10 sent verdeel met 50 sent, uitgedruk as 'n persentasie - terwyl die besit van die voorraad self sou net 'n 10 persent opbrengs oplewer - 1 gedeel deur 10, uitgedruk as 'n persentasie. Die risiko is dat indien die markprys onder die trefprys val, sal die opsie oproep kon waardeloos baie vinnig geword, terwyl die voorraad posisie bietjie waarde sal behou en in die toekoms kan styg. Wenke Die meeste opsies verval in minder as nege maande. Vir 'n lang tyd horison en bykomende buigsaamheid, kan jy koop langtermyn Equity Afwagting Securities, of spronge, wat vir tot drie jaar aktief te bly. Sedert opsies algemeen handel in laer volumes as aandele, moet jy net limiet bestellings om te verseker dat die orde vul is binne aanvaarbare prys wissel. is 'n A bus BBB Logo BBB (Better Business Bureau) Kopiereg kopie Zacks Investment Research In die middel van alles wat ons doen is 'n sterk verbintenis tot onafhanklike navorsing en die deel van sy winsgewende ontdekkings met beleggers. Hierdie toewyding tot die gee beleggers 'n handel voordeel gelei tot die skepping van ons bewese Zacks Rank voorraad-gradering stelsel. Sedert 1986 is dit byna verdriedubbel die SampP 500 met 'n gemiddelde wins van 26 per jaar. Hierdie opbrengste dek 'n tydperk vanaf 1986-2011 en is ondersoek en bevestig deur Baker Tilly, 'n onafhanklike ouditeursfirma. Besoek prestasie vir inligting oor die prestasie getalle bo vertoon. NYSE en AMEX data is ten minste 20 minute vertraag. NASDAQ data is ten minste 15 minute delayed. Option Tipes: Oproepe amp Plaas Verpligting om voorraad te koop as wat koopopsies n opsie Call is 'n kontrak wat die koper die reg om 100 aandele van 'n onderliggende aandele te koop teen 'n voorafbepaalde prys (die staking gee prys) vir 'n voorafbepaalde tydperk. Die verkoper van 'n Call opsie is verplig om die onderliggende sekuriteit te verkoop indien die Call koper sy of haar keuse te voor of op die opsie vervaldatum te koop uitoefen. Byvoorbeeld, 'n Amerikaanse-styl WXYZ Corporation 21 Mei 2011 60 Call stel die koper 100 aandele van WXYZ Corporation gewone aandele te koop teen 60 per aandeel te eniger tyd voor die opsies vervaldatum van 21 Mei 2011. verkoopopsies 'n put opsie is 'n kontrak wat die koper die reg om 100 aandele te verkoop van 'n onderliggende voorraad teen 'n voorafbepaalde prys vir 'n voorafbepaalde tydperk gee. Die verkoper van 'n verkoopopsie is verplig om die onderliggende sekuriteit te koop indien die Put koper sy of haar keuse te voor of op die opsie vervaldatum verkoop uitoefen. Net so, 'n Amerikaanse-styl WXYZ Corporation 21 Mei 2011 60 Sit reg die koper 100 aandele van WXYZ Corp gewone aandele op 60 per aandeel voor verkoop te eniger tyd na die opsies vervaldatum in Mei. Die verstryking proses op enige gegewe tyd, kan 'n opsie gekoop of verkoop word met verskeie verval datums. Dit word aangedui deur 'n datum beskrywing. Die vervaldatum is die laaste dag 'n opsie bestaan. Vir genoteerde aandeel opsies, dit is tradisioneel die Saterdag ná die derde Vrydag van die verval maand. Neem asseblief kennis dat hierdie is die sperdatum waarop makelaarsfirmas oefening kennisgewings moet voorlê. Jy moet jou firma te vra om sy oefening prosedures insluitende enige sperdatum die firma kan hê vir oefening instruksies op die laaste dag handel voor verstryking verduidelik. Sekere opsies bestaan vir en verval aan die einde van die week, die einde van 'n kwart of die vorige kere. Dit is baie belangrik om te verstaan wanneer 'n opsie sal verval, aangesien die waarde van die opsie direk verband hou met die verstryking daarvan. Oefening die opsie Options beleggers hoef eintlik moet die onderliggende aandele wat verband hou met hul opsies te koop of te verkoop. Hulle kan en dikwels eenvoudig verkies om hul opsies te verkoop - of handel uit hul opsies posisies. As hulle kies om die onderliggende aandele verteenwoordig deur hul opsies te koop of te verkoop, is dit genoem oefen die opsie. Disclaimer: Hierdie webwerf bespreek beursverhandelde opsies uitgereik deur die Options Clearing Corporation. Geen verklaring op hierdie webtuiste is om so uitgelê dat dit 'n aanbeveling aan te koop of te verkoop 'n sekerheid, of om belegging advies. Opsies behels risiko's en is nie geskik vir alle beleggers. Voor die koop of verkoop van 'n opsie, moet 'n persoon ontvang en 'n afskrif van eienskappe en risiko's van gestandaardiseerde Options uitgegee deur The Options Clearing Corporation hersien. Afskrifte kan verkry word vanaf jou makelaar een van die uitruil Die Options Clearing Corporation by One Noord Wacker Drive, Suite 500, Chicago, IL 60.606 deur te bel 1-888-OPTIONS of deur 'n besoek www.888options. Enige strategieë bespreek, insluitende voorbeelde gebruik te maak van werklike sekuriteite en prys data, is streng vir illustratiewe en onderwys doeleindes en is nie so uitgelê dat dit 'n endossement, aanbeveling of werwing om sekuriteite te koop of te verkoop. Kry Options Kwotasies Real-Time After Hours Pre-mark Nuusflits Haal Opsomming Haal Interaktiewe Kaarte verstek Neem asseblief kennis dat wanneer jy jou keuse maak, sal dit van toepassing wees op alle toekomstige besoeke aan NASDAQ. As, te eniger tyd, jy belangstel in terug te keer na ons standaard instellings is, kies asseblief verstek hierbo. As jy enige vrae het of enige probleme in die verandering van jou standaard instellings teëkom, stuur 'n epos isfeedbacknasdaq. Bevestig asseblief u keuse: Jy het gekies om jou verstek vir die Wikiquote Search verander. Dit sal nou jou verstek teikenbladsy wees nie, tensy jy jou verstellings weer verander, of jy jou koekies te verwyder. Is jy seker jy wil om jou stellings te verander Ons het 'n guns te vra asseblief jou advertensie blokkering uit (of werk jou instellings om te verseker dat JavaScript en koekies aangeskakel), sodat ons kan voortgaan om jou te voorsien met die mark nuus eerste-koers en data youve gekom om te verwag van ons.
No comments:
Post a Comment